英伦金融:联合减产协议正式生效 国际原油价格延续区间震荡
英伦金融:上个交易日,原油价格微跌,2016年最后一个交易日有获利回吐。美国运作钻油平台数目连续第九个星期增加,亦利淡油价。纽约原油期货以每桶53.72美元收市,跌5美仙。伦敦3月份期油收市报56.82美元,跌3美仙。而在2016年,纽约原油期货升四成半,伦敦期油今年升五成二,与纽约期油都录得7年来最大升幅。此外,中美股市情绪、OPEC最新议案、中东政治局势、沙特伊朗及俄罗斯等产油国动向、美国库存状况,亦会左右国际原油价格。
从供应面看,OPEC艰难达成限产协议,减产后OPEC原油日产量将限制在3250万桶附近,俄罗斯带头非OPEC产油国参与联合减产,而美国国内产量预期将增加至900万桶附近,不过特朗普主张放松能源生产限制,未来美国产量的剧增可能超出市场预期,限产协议已正式生效,有望巩固市场对油价已经见底的共识,但产量限额的执行效果存疑,而且关键在于协议执行的六个月期间美国页岩油生产的恢复力度。
从需求面看,欧美政局动荡,全球经济复苏难言一帆风顺,原油需求似有见底回升迹象但增长仍然相当缓慢,从长远来看还面临被新能源替代的威胁。前期因OPEC意外达成减产协议后,OPEC与非OPEC再历史性达成联合减产协议,市场情绪趋于乐观,现货原油走势震荡回升,美联储加息形成短暂打压,在产油国兑现减产承诺前,油价维持在50到55美元区间内宽幅震荡,现减产协议正式生效,市场对过剩局面变化拭目以待。若经济数据利好股市情绪,或事件影响原油供应预期,未来油价仍然有机会再度向上挑战压力位,但同时亦要警惕供应博弈的格局未真正打破,若囚徒困境的发展导致限产协议成一纸空文,或特朗普入主白宫后导致美国页岩油产量剧增,很可能将打压油价后期再度探底,支持看52.09,50.00,阻力看54.49,56.50。目前OPEC与非OPEC已历史性达成联合减产协议,美国页岩油生产或坐收渔翁之利,过剩格局有望缓解,美国库存状况左右短期波动,较高值搏率的交易策略,以适量逢低做多或突破区间追单较有利。
【今天重要事件入市策略】
1)0900以亚太区股市回稳预期适量好仓,波幅逾0.1~0.3美元
2)0830以日本12月Markit制造业PMI终值低于预期适量淡仓,波幅逾0.1~0.3美元
3)1730以英国12月Markit制造业PMI低于预期适量淡仓,波幅逾0.1~0.3美元
4)2100以德国12月CPI年率初值高于预期适量好仓,波幅逾0.1~0.3美元
5)2245以美国12月Markit制造业PMI终值高于预期适量好仓,波幅逾0.3~0.5美元**
6)2300以美国12月ISM制造业PMI高于预期适量好仓,波幅逾0.3~0.5美元**
7)2300以美国11月营建支出月率低于预期适量淡仓,波幅逾0.3~0.5美元**
8)在无突发事件下,以技术走势下市策略如下:
A)首触53.19适量好仓,目标54.00,54.49
B)上破54.49适量好仓,目标55.35,56.50
C)跌穿53.19适量淡仓,目标52.41,51.53
D)首触51.53适量好仓,目标52.41,53.19
油价在各主要产油国争夺市场份额而在供应上进行博弈、需求总体复苏缓慢的情况下,料走势会较为大幅震荡,但由于最新公告的页岩气生产成本约在45~55美元区间,短线料该区间上下3~5美元,即约60~42美元区间成主要角力区。油价有机会在下挫后短时间内大幅反弹,并有机会超逾原水平,与市者必须具备足够保证金以应对有关风险,掌握创富先机。
【重要支持及阻力】
【环球市况焦点及分析】
迈入2017年,新年焕发新气象,祝大家新的一年里继续赚钱多多!元旦假期的前一个交易日,全球市场波澜不惊,美元表现偏弱,受压于多头头寸继续回补,元旦过后,美元有所回暖。美元指数震荡走低后反弹,在102到103水平区间内先抑后扬,金银相继遇阻回落,黄金价格2016年上涨8.5%,终结了连续三年下跌的走势,银价2016年上涨约15%,为2010年以来的最佳年度表现。
原油方面,国际原油价格震荡微跌,2016年录得2009年以来最大升幅,累计飙涨近50%,受惠于OPEC与非OPEC产油国达成的全球性减产协议,且需求出现见底回升的迹象。贝克休斯数据显示美国活跃钻机连续第九周增加,油价涨势仍然存在隐忧。元旦过后减产协议将正式生效,接下来市场将拭目以待供需局面的实际变化。本周是新年的第一周,市场焦点在于周四凌晨公布的美国12月议息纪要,以及周五公布的最新非农就业报告,此外,各国公布的PMI数据亦可稍作关注。
数据方面,在美国,预计ISM制造业和非制造业PMI呈不同程度的向好,营建支出持平,ADP就业人数小幅回落,初请稳健,非农就业报告表现稍逊预期,耐用品订单及工厂订单在一定程度上表现不佳。在欧洲,预计欧元区制造业及服务业PMI双双持稳,CPI上扬而PPI跌幅收窄,经济景气指数变化不大,零售销售止升转跌;德国CPI小幅上涨;英国制造业PMI偏强而服务业PMI则差强人意。在亚太区,预计日本制造业及服务业PMI大致持平,中国制造业PMI稍微回落,服务业PMI稳健。此外,中美股市情绪、OPEC最新议案、中东政治局势、沙特伊朗及俄罗斯等产油国动向、美国库存状况,亦会左右油价。若配合供应过剩忧虑缓解或者需求复苏理想的利好消息,油价反弹力度可以很大,投资者需紧盯消息面动向,顺势而为。
英伦金融【原油】:联合减产协议正式生效,油价延续区间震荡。1)首个即市策略,跌破53.19,目标52.41,52.09,突破可追51.53,50.52。2)反之,升穿54.49可适量造多,看55.35,56.00,突破追56.50,57.21。3)最后一个策略,目前OPEC与非OPEC已历史性达成联合减产协议,美国页岩油生产或坐收渔翁之利,过剩格局有望缓解,美国库存状况左右短期波动,以50.00-51.53区间作适量多单,追0.5~0.8美元突破利润。留意后市波动且快且急,必须准备足够的保证金及严守止损。
【纽约股市】元旦假期休市。若美股走强则利好油价上扬。
【美元指数】美元外汇价格上升,美汇指数由两星期来低位反弹,贴近14年来高位。美元在去年最后一个交易日下跌后,今年首个交易日回升。欧元区制造业采购经理指数虽然强劲,欧元兑美元仍然下跌,并失守1.05。土耳其最大城市伊斯坦布尔,有枪手向人群开枪,土耳其里拉在亚太区早段下跌。美国星期五会公布就业数据,市场正注视。技术上,美元指数震荡走低后反弹,在102到103水平区间内先抑后扬。目前美联储不容美元走得太强,走势是在没干预下上扬,到一定位置则有打压,走势有人为因素及避险资金支持。
【现货原油分析】
【技术面分析】技术上,前期因OPEC意外达成减产协议后,OPEC与非OPEC再历史性达成联合减产协议,市场情绪趋于乐观,油价震荡回升,美联储加息形成短暂打压,在产油国兑现减产承诺前,油价维持在50到55美元区间内宽幅震荡,现减产协议正式生效,市场对过剩局面变化拭目以待。此外,中美股市情绪、OPEC最新议案、中东局势及库存状况、伊朗供应消息、美国石油出口政策,亦会左右油价。投资者需时刻关注消息面动向,顺势而为,风险的头寸必须有所规划。
黄金回调分析:
阴阳烛形态:
顶底形态及均线分析:
市况爆发性及急促性高,媒体对油价波动诠释又见谬论,入市前必须头脑清醒,严守止损。
【指数及外汇市场对油价关注事项】
----,美元指数升穿104.88,中,0.3美元,美元上行确认则油价受压
----,美元指数跌破102.05,中,0.3美元,美元乏力回调则油价受惠
----,美股升穿20500上方,中,0.5美元,美股走强上扬则油价受惠
----,美股跌破18737下方,中,0.5美元,美股乏力回调则油价受压
英伦金融高级分析师艾伦